Suivi d'Investissement dans un PEA - Page 4

Je vous livre encore ici une synthèse de mes nouvelles ouvertes ou renforcées depuis le 31 Décembre 2023 .

• En PEA 1

Mutarès AG, Ayrens (ALD) Air liquide (Distribution gratuite), Coface, Aquila, Metropole TV, Kering, Equasens, High Co, Engie, Renault, Valeo, Plastic Ominium, Vivendi SE, Teleperformance, Antin infra Partners, Alpes, BigBen Interactive, Sogelair, Ediliziacrobatica, Bonduelle, Forvia, Herige, Fleury Michon, Crédit agricole, Viridien (Ex CGG), Euronav NV, Rubis, Proximus, Nacon, Signaux Girod, Bastide le confort, SOLVAY …

• Sur CT

Covivio Hotel, High CO, Renault, Mutares AG, Engie, Icade, Alpes, Métropole TV, Signaux Girod, Rubis, Forvia, Euronav, Abéo, Ayrens (ALD), SCOR, Nacon…

• Sur PEA 2

Ayrens (Ald), Air Liquide (Distribution gratuite), Rubis, Métropole TV, Vivendi SE, Alpes, Vranken Pommery, Jacques Bogart, Euronav NV, Edilizacrobatica, BigBen Interactive, Nacon, ABC Arbitage, Coface, Engie, Antin Infra Partners…

Performance boursière Au 5 Juin 2023 des enveloppes PEA 1, CT et PEA 2

On notera dans ces chiffres et sur tableau des changements importants en cours (rotation de portefeuille) et somme tout un marché français action attentiste et plutôt prudent dans sa valorisation.

Mes chiffres 2024

• PEA 1 depuis le 31 décembre 2023 = +11,48%

• Compte-Titre depuis le 31 décembre 2023 = +11,96%

• PEA 2 depuis le 31 décembre 2023 = +10,19%

• Ensemble des 3 enveloppes depuis le 31 décembre 2023 = +11,56%

Je vous ai ajouté la synthèse des 3 enveloppes. Les chiffres sont bons et actuellement j'évolue au dessus du marché. J'ai entièrement repositionné le PEA 2 fin février début Mars 2024 et ça commance à porter ses fruits.

Ce que je vois actuellement, c'est une rotation sectorielle pour aller vers des modèles sécurisés dit "Values". Autrement-dit pas de pitié pour les comptes branquignoles, les coupures de dividendes , l'incertitude, l'absence de résultats financiers et les marchés instables. Les prochains mois devraient être orienté à la revalorisation d'entreprises sous-cotées comme ce fut le cas ce début d'année pour Rubis, Guerbet, Renault, Compagnie des alpes, Esso, Mutarès AG, Euronav, Sogeclair, Maurel & Prom…

Le stock picking est donc plus que jamais conseillé. En regardant mes messages précédent au dessous, vous aurez en tableau ce que j'ai acheté depuis ce début d'année afin de thésauriser des actifs nets décotés et sous-cotés.

Bonne pioche !…

Cotés indices France

• CAC 40 depuis le 31 décembre 2023 = +6,54%

• CAC 40 GR depuis le 31 décembre 2023 = +9,29%

• CAC Small depuis le 31 décembre 2023 = +11,00%

• CAC Middle & Small depuis le 31 décembre 2023 = +9,00%

• SBF 120 depuis le 31 décembre 2023 = +6,34%

Salut,

J'ai aussi entièrement repositionné le PEA 2 qui était à la ramasse en terme de chiffres.

Y'a nettement du mieux : même méthode. Je détaillerai dans les jours qui viennent le repositionnement.

J'ai dû avaler -28602,53 € de pertes nettes pour 27429,45 de cessions nettes de frais, soit une perte de -2,19 € par titre cédé.

J'ai changé 14 lignes, soit environ 40 % des lignes détenues pour 12 nouvelles.

L'évolution actuelle du PEA 2 nouveau repositionné

J'adore, car tu mets en valeur la notion de travail et ton acharnement paye, encore bravo.

(SUITE de ma livraison chiffrée des mouvements sur PEA 1, après le bilan de cession en post précédent)

PEA 1 ancien : Etat d'avancement des achats 2024 (Situation JUIN 2024)

Voici pour ce début JUIN, une copie de mon tableau de rotation et de réinvestissement de la saison de dividendes en cours.
Il faut aussi voir en post précédent ce qui a été vendu et à quel bilan financier synthétique on arrive : vous verrez, c'est instructif de travailler sérieusement avec les chiffres des réalités comptables.

J'ai perfectionné encore mes données, et je vais pouvoir maintenant avoir une projection de mes perspectives chiffrés de valorisation de l'ensemble du portefeuille en année N+ 1 en compilant les projections de dividendes et les perspectives d'évolution.

Bonne lecture et au plaisir de vous lire…

Vue 1/2 = Achats 2024 ( Voir en précédent pour évolution comptable depuis mars 2024 )

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PEA 1 ancien : Etat d'avancement de cessions 2024 + Bilan synthétique à droite des gains (ETAT D'AVANCEMENT à JUIN 2024)

Voici pour ce début juin 2024, une copie de mon tableau de rotation et d'investissement de la saison de dividendes en cours (perception 2024 à un niveau record).

Je vous explique au dessous comment lire ces chiffres et vous avez par déduction en tableau mes pistes d'investissement pour année. J'ai encore fait évolué mon tableau de performance qui me génère de nouvelles données. Depuis 2022, j'ai plutôt tendance à investir en fractionné plutôt que d'acheter en 1 fois et je complète volontier des lignes de conservation comme vous pourrez le voir.

Comme vous le lirez en Tableau CI_DESSOUS, j'ai écrémé les lignes en perte : j'ai viré tout ce qui ne fonctionne pas ou avait des espoirs insuffisants d'améliorations comptables. J'ai aussi quasi achevé l'épuration des lignes ne distribuant pas de dividende : en période d'inflation, c'est pas la peine d'avoir des tickets de loterie pour une double peine.

Comme vous le verrez, la performance est avant tout basée sur un travail comptable d'études de chiffres avec en appui l'analyse graphique. Quand j'entreprends des mouvements, je ne cherche pas forcement le meilleur prix d'entré ou de sortie, je souhaite surtout à valider rapidement mes décisions pour avoir de l'agilité.

Comme vous le verrez encore, pas d'omelette sans casser des oeufs, j'ai purgé quelques pertes importantes notamment sur Novacyt, Atos, Kering (Rachat plus bas en cours), Nexity… Il faut toutefois préciser que mon mode de gestion en diversifié m'offre la possibilité de laisser une possibilité de redressement aux pertes car elles ne représentent au final qu'une faible valeur de l'ensemble du portefeuille très largement compensé par le niveau actuel de plus values latentes à + 75,90 %.

Le bilan Annuel actuel de l'année en cours :

En cession depuis le 1er Janvier 2024

• 8003 titres vendus (hors A/R) dont 8 lignes anciennes fermées

• Cession à un prix moyen de 9,653 € pour une valeur d'actifs nets moyen de 7,613€, un total d'actifs nets cédés de 60928,82 €.

• Plus value moyen à +2,03 €, soit 16261,15 euros actuellement.

• 38 ordres de cession exécutés.

En achat depuis le 1er janvier 2024

• 10146 titres achetés (hors A/R) dont 16 nouvelles lignes ouvertes

• Achat à un prix moyen de 10,138 € pour une valeur d'actifs nets moyen de 13,330€, un total d'actifs nets cédés de 135243,70 €.

• Gain d'actifs nets détenus à + 5,717€, soit un gain d'actifs nets détenus de 74314,88€

• 48 ordres en achats exécutés

Concernant le bilan des dividendes depuis le 1er janvier 2024

• Je cède un dividende moyen à 0,138€ pour un total de dividendes non perçus de 1107,13 € sur 2024 (Prévisionnel de versement)

• J'achète un dividende moyen à 0,616€ pour un total de dividendes à percevoir de 6247,90 € sur 2024 (Prévisionnel de versement)

• soit un gain de versement de dividendes à réaliser de 5233,27 € sur 2024

• soit un gain en projection de versement de dividendes à réaliser de +4569,27€ pour 2025.

Ce qui devrait générer 2 belles nouvelles lignes ou compléments de ligne en cours d'investissement.

Vue 1/2 = Cessions 2024 + Bilan chiffré en cours (voir en précédent pour la comparaison avec Mars 2024)

Message complété le 05/06/2024 16:04:20 par son auteur.

CORRECTION : Au niveau des ACHATS

LIRE : "• Achat à un prix moyen de 10,138 € pour une valeur d'actifs nets moyen de 13,330€, un total d'actifs nets "ACHETES" de 135243,70 €.

PEA 1 ancien : Etat d'avancement des achats 2024

Voici pour ce week-end, une copie de mon tableau de rotation et de préparation de la saison de dividendes à recevoir
Il faut aussi voir en post précédent ce qui a été vendu et à quel bilan financier synthétique on arrive.

Vue 2/2 = Achats 2024 ( Voir "Cessions et Bilan chiffré en cours 2024" au dessous )

PEA 1 ancien : Etat d'avancement de cessions 2024 + Bilan synthétique à droite des gains

Voici pour ce week-end, une copie de mon tableau de rotation et de préparation de la saison de dividendes à recevoir

Vue 1/2 = Cessions 2024 + Bilan chiffré en cours

Bravo pour tes résultats. J'ai commencé à investir en bourse fin décembre 2019.

Sur la même période que celle que tu présentes (du 13/3/20 à hier), mon CTO bat tous les indices !

Saxo a fichu le bazar en 2021 sur le PEA...
Je ne peux pas facilement présenter son rendement précis sur cette période.
Pour 2020 et 2021, par paresse, je n'ai trace que de rendements faussés. Et j'ai toujours la flemme de remonter tous les relevés ! Je comptais, par exemple, les sommes investies en juillet ou décembre 2020 comme étant investies au 1er janvier 2020 ! C'est une base défavorable. Pour au temps, j'arrive à 98.95%. Soit un rendement réel supérieur à 18,76% par an.

Même si certains ici font beaucoup plus, cela me satisfait ! ^^

Un point d'évaluation de performance au passage des 8000 pts pour le CAC 40

Comme j'avais saisi toutes mes valeurs dans des portefeuilles à date de la troisième jambe de Krack boursier au 13 mars 2020 dans mes portefeuilles ABC.

Je peux donc vous donner des performance comparatives mesuré ce début d'apres-midi.

• PEA 1 depuis le 13 mars 2020 : +104,57% ( représentant 56,41 % des 3 enveloppes )

• Compte-Titre depuis le 13 mars 2020 : +79,78% ( représentant 36,58 % des 3 enveloppes )

• PEA 2 depuis le 13 mars 2020 : +62,07% ( représentant 7,01 % des 3 enveloppes )

Et pour les indices disponibles en comparatif depuis le 13 mars 2020 :

• CAC 40 : +94,65%

• CAC 40 GR : +116,71%

• DAX 40 : + 93,37%

• Dow Jones + 67,31%

• Euro-Stoxx : +92,35%

• MSCI Emerging : +15,61%

• MSCI World : +80,23%

• Nasdaq : +106,65 %

• Nikkeï : +127,17%

• SP 500 : +90,24%

Et donc si on fait un classement sur la période, on obtient :

1 • Nikkeï : +127,17%

2 • CAC 40 GR : +116,71%

3 • Nasdaq : +106,65 %

4 • PEA 1 depuis le 13 mars 2020 : +104,57% ( représentant 56,41 % des 3 enveloppes )

5 • CAC 40 : +94,65%

6 • DAX 40 : + 93,37%

7 • Euro-Stoxx : +92,35%

8 • SP 500 : +90,24%

9 • MSCI World : +80,23%

10 • Compte-Titre depuis le 13 mars 2020 : +79,78% ( représentant 36,58 % des 3 enveloppes )

11 • Dow Jones + 67,31%

12 • PEA 2 depuis le 13 mars 2020 : +62,07% ( représentant 7,01 % des 3 enveloppes )

13 • MSCI Emerging : +15,61%

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Le maitre-mot reste en premier lieu la diversification à tout niveau : taille d'entreprise, secteur d'activité, zone d'activités, B to B, B to C, Industrie, matières première, Tertiaire…

Le PEA 1 reste mon modèle de base. il a actuellement 76 lignes et fonctionne un peu comme une société de capital développement : la base du travail actuellement est principalement axé sur l'analyse des chiffres, puis confronté à l'analyse graphique. J'ai voulu tenter de faire la même chose, mais avec des titres différent en partie sur PEA 2 : ça a échoué, même si dans un premier temps, j'ai surperformé très nettement.

Sur PEA 1, la performance est d'autant plus remarquable que le % de valeurs du CAC 40 est inférieur à 50 % du portefeuille actuellement et que les indices CAC Small & Middle ont nettement sous-performé sur la période.

Le compte titre sur la période a sous-performé à cause notamment de Kering qui représente 19% du portefeuille actuellement et qui affiche une performance de + 8.54% depuis le 13 mars 2020. Ayant un PRU ridicule, je suis coincé en niveau de plus value car en vendant je perdrais notamment l'avantage fiscal de plus value minorée pour durée de détention de plus de 8 ans. Il a considérablement changé ces 5 dernières années, pour arriver à 42 lignes dont 5 lignes sur le marché allemand.

Le PEA 2 a d'abord surperformé à plus de +124% en septembre 2021, puis s'est progressivement enfoncé pour diviser la performance par 2 à +62,07% . J'ai trop investi à un moment sur les valeurs de peu d'actifs solides et les biotech ( Novacyt, Verimatrix, Ose Immuno, Valneva ) et j'ai fait aussi les frais de mauvais choix et d'achats trop hauts ou de secteurs en crise (MND, Eutelsat, Reworld, Aroundtown SA, Solutions 30). J'ai aussi manqué de chance en vendant pour me replacer à nouveau sur un titre qui allait me générer des pertes. Bref, ce fut la scoumoune… L'avantage que j'en tire aujourd'hui, c'est un renforcement de ma méthode de gestion sur des critères qui ont fait leurs preuve.

D'autre part, à part Air Liquide et Total, il me manque sur PEA 2 une ou 2 bonnes locomotives : j'espère pourvant en accrocher une en 2024. Depuis ce début d'année, j'ai attaqué un ménage au sein des lignes et je travaille à liquider au mieux les pertes pour remettre le portefeuille en état.

Concernant la distribution 2024, ce sera une année faste qui devrait avoisiner les 65 K€ avec la distribution notamment des +1/10 détenues d'Air Liquide.

Opérations de début d'année 2024 sur PEA 1 ancien

J'ai choisi de rentrer une nouvelle ligne en vendant un peu de GTT (restera 210-30 = 180). Mon choix se porte sur Mutares SE au marché allemand, c'est une belle entreprise qui resssemble du point de vue de ses activités à IDI que j'ai en portefeuille (300).

En 2023, elle a racheté 12 entreprises et ses activités croisent rapidement : elle a un carnet de contact en vue de cession reprises très développé sur l'Europe entière et s'intéresse à tous les secteurs d'activités. Elle a racheté plusieurs entreprises en France dont Lapeyre et des acquisitions de PME cette année (voir mes files sur Mutares SE ici : https://www.abcbourse.com/forums/mutares-ag_11197 )

Mes 3 raisons d'acheter le titre MUTARES :

• L'opération Cession / Achat me permet un bond en terme split de titres détenus et au niveau financier, la création d'une ligne de développement

• La valeur comptable 2023 à 51,26 € reste sous évalué

• Les actifs nets grimpent rapidement : l'entreprise a démontré ses capacités à choisir des entreprises à céder, à redresser, à adosser, à redévelopper les entreprises qu'elle rachète pour revendre quand elle estime que les activités redeveloppées sont matures. Le pipeline des activités est clairement indiqué dans chaque rapport de présentation trimestrielle : les entreprises sont conservées entre 3 et 5 ans, et certaines sont sont vendues aux managers en place. Je trouve que c'est un acteur vertueux pour l'économie et les emplois.

Le prix actuel peut paraitre cher vu la courbe graphique, mais je prend une position long terme d'investissement qui devrait s'avérer payante dans le temps.

Sur Janvier 2024 :

• Vente de 30 GTT à 125,969 € net et en plus value de +93,00€ (actifs nets prévu à fin 2023 à 8,11 €) / 3,10€ de Dividende perçu en 2023 + 1,85€ d'accompte 2024

Les titres étant détenus en PEA depuis 2017, avec tous les dividendes perçus, je dépasse allègrement la barre des +100 € de plus values par titre

Soit une cession en valeur comptable de 243,30 € de valeur d'actifs net 2023 pour 3779,07 € (-30 Titres )

• Achat de 109 MUTARES SE (marché allemand) à 34,50 € hors frais (Valeur comptable 2023 à 51.26€) / 2,00 € de Dividende 2023 visé en 2024, soit environ 1,66 € net d'impôt allemand par titre.

Soit une acquisition en valeur comptable de 5587,34 € de valeur d'actifs net 2023 pour 3760,50 € hors frais (+109 Titres)

Solde Titre détenus à +79.

BILAN DIVIDENDE à percevoir en 2024 de l'opération :

• Compte-tenu du versement d'acompte en décembre de 1,85€ de dividende pour GTT, je perds en revenus que le solde de 1,55€, soit un total pour 30 titres de 46,50 €

• Mutares SE (D) a annoncé en septembre augmenter sa politique de distribution de dividende hors boni de cession de 1,00 à 2,00 €.

Ce qui fait un montant de dividende à recevoir de 218,00 €, soir environ 181,72 € net d'impôt allemand.

(NB: il est possible de récupérer l'impôt allemand en faisant des démarches, je vais essayer de voir.)

De quoi afficher une certaine sérénité pour 2023 alors que le risque de gros temps et de fluctuation est plus que jamais élevé pour 2024.

Comme je vous l'ai déjà expliqué, je travaille depuis plusieurs années à sécuriser mon investissement boursier en m'intéressant à la valeur comptable nette (actifs nets) et donc réelle des entreprises, ainsi qu'à la distribution de dividendes. C'est ce qui gouverne mes décisions d'achats et de cessions.

J'ai maintenant mes propres indices de valorisations qui sont donc adaptés à mon portefeuille et ils me permettent de mesurer ma performance comptable et mon efficacité de gestion du portefeuille.

J'ai commencé mes travaux de tableau de synthèse pour 2024 et notamment le plus gros sur PEA 1 (ancien).

Mes chiffres indiquent une évolution dans le sens souhaité : à savoir thésauriser des actifs nets de rendement et sous-valorisés pour exploiter sur le moyen à long terme la revalorisation possible des titres et la croissance des actifs nets.

• Il en ressort que l'actualisation des valeurs d'actifs nets de départ pour fin 2023 baisse de -1,33% par rapport à celle escomptée à fin 2023 sur mon tableau de 2023.

• Mon niveau de valorisation (=15,33€) d'actif net (Clôture 31 décembre 2022) était à x 1,16 pour une moyenne de 13,166 € d'actifs nets par titre début 2023

• Mon niveau de valorisation (=18,12€) d'actif net (Clôture 31 décembre 2023) est à x 1,14 pour une moyenne de 15,88 € d'actifs nets par titre début 2024

• Mon niveau de valorisation (=18,12€) d'actif net (Clôture 31 décembre 2023) est à x 1,08 pour une moyenne de 16,777 € d'actifs nets par titre escompté à FIN 2024

• Mon niveau de distribution prévisionnel (Dividendes + 1/10 Air liquide - Base 145 €) ressort actuellement à 0,966 € par titre, soit +5,33% de rendement du PEA à la clôture 31 décembre 2023.

Si on reprend ces chiffres, on peut constater que ma valeur moyenne d'actifs nets escompté à fin 2024 par rapport à celle observée de début 2023 devrait croitre de +27,42%

Quelques performances de fin d'année pour situer son portefeuille

• CAC 40 depuis le 31 décembre 2022 : +16,50%

• CAC 40 Net Return (NR) depuis le 31 décembre 2022 : +20,14%

• CAC Next 20 depuis le 31 décembre 2022 : +9,88%

• CAC Large 60 depuis le 31 décembre 2022 : +16,08%

• CAC Mid 60 depuis le 31 décembre 2022 : +2,14%

• CAC Small depuis le 31 décembre 2022 : -2,71%

• CAC Mid & Small depuis le 31 décembre 2022 : +1,42%

• CAC All Tradable depuis le 31 décembre 2022 : +15,06%

• CAC AllShares depuis le 31 décembre 2022 : +14,00%

La rédaction d'Investir (N° 2608 du 30 décembre 2023)

• Investir "10 Grandes valeurs" depuis le 31 décembre 2022 : +22,90%

• Investir "10 Valeurs moyennes " depuis le 31 décembre 2022 : +5,90%

• Investir "Rendement 10 Valeurs " depuis le 31 décembre 2022 : +7%

• Investir "International 10 valeurs" depuis le 31 décembre 2022 : +15,30%

• Investir "PEA Palatine" depuis le 31 décembre 2022 : +10,90%

Performances à l'étranger des indices boursiers

• Dax (Francfort) depuis le 31 décembre 2022 : +20,31%

• BEL 20 Bruxelles) depuis le 31 décembre 2022 : +0,18%

• AEX (Amsterdam) depuis le 31 décembre 2022 : +14,20%

• IBEX 35 (Madrid) depuis le 31 décembre 2022 : +22,76%

• Stoxx Europe 600 depuis le 31 décembre 2022 : +12,62%

• Dow Jones (New York) depuis le 31 décembre 2022 : +13,67%

• Nasdaq Composite depuis le 31 décembre 2022 : +44,13%

• SP 500 ( Standard & Poor's) depuis le 31 décembre 2022 : +24,69%

• Russel 2000 depuis le 31 décembre 2022 : +16,54%

• Hang Seng (Hong-Kong) depuis le 31 décembre 2022 : -13,82%

• CSC (China Shanghaï Composite) : -3,70

• Kospi 200 ( Séoul) depuis le 31 décembre 2022 : +22,98%

• Nikkeï 225 (Tokyo) depuis le 31 décembre 2022 : +28,53%

• Indice "Monde" - Stanley Morgan depuis le 31 décembre 2022 : +21,67%

• FTSE 100 (Londres) depuis le 31 décembre 2022 : +3,78%

• FTSE GOLD (Londres) depuis le 31 décembre 2022 : +9,28%

Concernant le Portefeuille "Europe PEA" sur ZB dont je vous donnais des nouvelles de temps à autre, comme il est en nette baisse depuis son Triple sommet en 2021 : ils ont changé la présentation en accès libre de sorte que l'on ne puisse plus régler les dates pour faire des observations précises. On a plus qu'une courbe globale depuis son ouverture en 2001.

C'est ce qui s'appelle "L'Art de camoufler les déconvenues"...

Toutefois, voici ce qu'on peut lire :

• Concernant le Portefeuille "Europe PEA" sur ZB, Il est passé de +1211,98% (Pic Courbe 27 Octobre 2021) à +983,46% (20 Décembre 2023)

• Concernant le Portefeuille "Asie" sur ZB, Il est passé de +97,73% (Pic Courbe 19 Février 2021) à +21,53% fin Décembre 2023

• Concernant le Portefeuille "USA" sur ZB, Il est passé de +296,69% (Pic Courbe 21 août 2021) à +338,89% fin Décembre 2023

Mes dernières opérations sur PEA 2 (ancien)

Je vais ici tenter de vous expliquer comment je travaille mes chiffres actuellement et comme vous le verrez, la performance future va se nicher dans les détails des chiffres.

Concernant le portefeuille toujours largement investi à près de 100 %, reste environ 725 euros en caisse, 3 opérations importantes pour les valeurs détenues en portefeuille :

• distribution gratuite de +1 / 10 détenues sur "Réalités"

• OPA suivi d'OPR sur Tipiak à 88,00 €

• OPA suivi d'OPR sur Clasquin (Prix à définir entre 125 & 133 €)

J'ai choisi de vendre les 80 Tipiak détenus et la moitié de la ligne Clasquin (-100 / 200) pour me replacer sans attendre la publication des offres, compte tenu de PER bas sur certains titres convoités.

Voici le bilan chiffré des opérations. Bonne lecture.

Sur OCTOBRE 2023 :

± Attribution gratuite de 50 Réalités (+1 gratuite pour 10 détenues)

Liquidation de 2 lignes en pertes sans grand espoir à court terme d'amélioration et renforcement de 2 lignes en attente de recovery.

• Vente de 2000 Vérimatrix à 0,41 € net et en perte moyenne nette de -0,929 €(actifs nets 2022 à 1,61 €)

• Vente de 246 Prodways à 0,944 € net et en perte nette de -1,065 € (actifs nets 2022 à 1,28 €)

• Vente de 242 Solutions 30 à 1,51€ net et en perte moyenne nette de -2,647 € (actifs nets 2022 à 1,22 €)

+367,74

Soit une cession en valeur comptable de 3830,12€ de valeur d'actifs net 2022 pour 1417,04 € (-2488 Titres)

• Achat de 520 Altheora à 0,441 de PRU (actifs nets 2022 à 1,10 €)

• Achat de 400 Haulotte Group à 2,39 de PRU (Actifs nets 2022 à 6,75€)

Soit une acquisition en valeur comptable de 3272 € de valeur d'actifs net 2022 pour 1185,22 € (+920 Titres)

Impact sur la distribution de dividende pour l'instant nulle sauf rétablissement potentiel pour Haulotte Group.

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Sur NOVEMBRE 2023 :

• Vente de 80 Tipiak à 85,226 € net et en plus value de +19,246€ (actifs nets 2022 à 66,10 €) / 1,65 € de Dividende perçu en 2023

Ce qui fait +19,246 € par titre + 21,02 € de dividendes (perçus entre 2014 et 2023) = +40,266 € par titre, soit +60,99 % sur 9 ans.

• Vente de 20 GTT à 119,496 € net en plus value de 86,527 € (actifs nets 2022 à 7,04 €) / 3,10 € de Dividende perçu en 2023

Le niveau de plus value important (+262,44% ) s'apprécie encore des dividendes perçus depuis 2017.

Soit une cession en valeur comptable de 5428,80€ € de valeur d'actifs net 2022 pour 9208,03 € (-100 Titres )

• Achat de 100 Savencia à 55,633 € (Actifs nets 2022 à 113,00€) / 1,30 € de Dividende Visé en 2024

• Achat de 78 Sogeclair à 18,076 € (Actifs nets 2022 à 15,11€) / 0,90 € de Dividende Visé en 2024

• Achat de 48 High Co à 4,639 € de PRU (Actifs nets 2022 à 4,41€) / 0,40 € de Dividende Visé en 2024)

• Achat de 13 SAMSE à 177,086 € de PRU (Actifs nets 2022 à 165,26€) / 16,00 € de Dividende Visé en 2024)

Soit une acquisition en valeur comptable de 14625,38 € de valeur d'actifs net 2022 pour 9497,968 € (+239 Titres)

Concernant la distribution de dividende pour 2024, l'opération actuelle est significative :

• Cession de dividende potentiel pour 2024 (GTT + Tipiak) = -193 euros

• Gain de dividende potentiel pour 2024 (Savancia, Sogéclair, High Co, SAMSE) = +427,40 euros

____________________________________________________________________________

Sur DECEMBRE 2023 :

• Vente de 100 Clasquin à 122,606 € net et en plus value de +97,92€ (actifs nets 2022 à 22,20 €) / 6,50 € de Dividende perçu en 2023
Soit une plus value de cession à +496,66 % à laquelle s'ajoute les dividendes perçus depuis 2015

Soit une cession en valeur comptable de 2220 € de valeur d'actifs net 2022 pour 12260,60 € (-100 Titres)

• Achat de 31 Rubis à 22,032 € (Actifs nets 2022 à 25,60€) / 2,05 € de Dividende Visé en 2024

• Achat de 10 SAMSE à 191,149 € de PRU (Actifs nets 2022 à 165,26€) / 16,00 € de Dividende Visé en 2024)

• Achat de 150 Euronav à 16,745 € de PRU (Actifs nets 2022 à 10,80 €) / 1,50 € de Dividende Visé en 2024)

• Achat de 6 Kering à 402,332 € de PRU (Actifs nets 2022 à 109,00 €) / 14,00 € de Dividende Visé en 2024)

• Achat de 100 Scor à 27,656 € de PRU (Actifs nets 2022 à 28,10 €) / 1,80 € de Dividende Visé en 2024)

• Achat de 86 Imerys à 27,656 € de PRU (Actifs nets 2022 à 35,70 €) / 1,80 € de Dividende Visé en 2024)

Soit une acquisition en valeur comptable de 10 599,80 € de valeur d'actifs net 2022 pour 12571,75 € (+383 Titres)

Concernant la distribution de dividende pour 2024, l'opération actuelle est significative :
• Cession de dividende potentiel pour 2024 (Clasquin) = -650 euros
• Gain de dividende potentiel pour 2024 (Rubis, SAMSE, Euronav, Kering, Scor, Imerys) = +845,85 euros

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BILAN COMPTABLE DE CES 3 DERNIERS MOIS depuis le 15 Octobre 2023 sur PEA 2 (ancien)

• CESSION de valeurs d'actifs nets 2022 : -11 478,92 € concernant -2688 Titres. (Actif net moyen 2022 à 4,5270 €)

• ACHATS de valeurs d'actifs nets 2022 : +28 497,18 € concernant +1542 Titres. (Actif net moyen 2022 à 18,480 €)

• Total de perception des ventes : +22 528,02 €

• Total de perception de dividende : +1871,00 € ( + en attente 602 Euronav trimestriel 4/4 de 0,5244 €)

• Total de débit des achats : - 23 254,938 €

• Cession de dividende potentiel pour 2024 = -848 €

• Gain de dividende potentiel pour 2024 = +1273,25 €

Une partie de règlementation peu connue pour les pertes nettes à la clôture d'un PEA.

Comment purger les moins-values de son Plan d’Épargne en Actions ?

Epargne • 8 octobre 2021

Le Plan d’épargne en actions (PEA) est une enveloppe fiscale relativement souple qui permet d’éviter l’impôt sur le revenu (mais pas les prélèvements sociaux) sur les dividendes et les plus-values. À partir de cinq ans, il est désormais possible d’effectuer des retraits sans que ceux-ci occasionnent la fermeture du plan ou la réalisation de nouveaux versements.

Le plafond du PEA est de 150 000 euros depuis le 1er janvier 2014. Au-delà, aucun versement n’est possible. Depuis la loi PACTE du mois de mai 2019, il est possible de cumuler le plafond du PEA avec celui du PEA PME et ainsi le porter à 225 000 euros.

Avec un PEA, il est possible d’acquérir :

• des actions et titres assimilés de sociétés dont le siège social est situé en France ou dans un État membre de l’Union européenne, en Islande ou en Norvège et qui sont soumises à l’impôt sur les sociétés ou à un impôt équivalent,
• des OPC investis à 75 % en actions et titres assimilés mentionnés ci-dessus.

La question à laquelle peut être confronté un épargnant est le traitement fiscal éventuel de moins-values au sein de son PEA. Un PEA est dit en moins-value lorsque le total des versements effectués au sein du plan est inférieur à la valeur liquidative des actifs inscrits au sein de l’enveloppe au moment de son rachat total. Comme le PEA est une enveloppe fiscale autonome, il n’est pas possible d’imputer les moins-values sur des plus-values réalisées sur un compte-titres.

Un détenteur d’un PEA ayant enregistré de fortes moins-values pourrait avoir avantage à les purger surtout si, en parallèle, il a des plus-values sur son compte titre. Pour ce faire, il n’a pas d’autre solution que clore son PEA en vendant tous les titres. Dans ce cas précis, il pourra imputer la moins-value globale sur les plus-values réalisées sur un compte-titres au cours de la même année civile. La fraction des plus-values non imputée est reportable sur les dix années suivantes. Pour les éventuels gains, si le PEA a moins de 5 ans, le titulaire devra acquitter les prélèvements sociaux et l’impôt forfaitaire de 12,8 % (ou barème de l’impôt sur le revenu). Si le PEA a plus de 5 ans, seuls les prélèvements sociaux sur les gains seront exigés.

Concernant les moins-values constatées depuis fin 2015, le Conseil d’État a annulé la doctrine administrative selon laquelle l’abattement pour durée de détention s’appliquait aux moins-values de valeurs mobilières. Ainsi, l’abattement pour durée de détention n’est applicable qu’aux plus-values.

A lire dans le Mensuel N°90 du Cercle de l’Épargne

Le marché jamais content ???

A méditer :

la une du journal "Investir" n°2601 de cette semaine :

"Trimestriels (T3/2023) : 77% des publications sont conformes ou supérieures aux attentes "

Un bon exemple de "A quoi ça sert les dividendes ?"

et un bon "maître" étalon à suivre ...

Luiz Barsi, le "Warren Buffett brésilien" parti de rien
Actualité AFP publiée le 03/11/23 18:01 (Publié sur le site)

Pour le Brésilien Luiz Barsi, être riche n'était pas une fin en soi : il voulait surtout "ne pas redevenir pauvre". À 84 ans, il est à la tête d'une immense fortune amassée grâce à de judicieux placements en bourse.

Cireur de chaussures quand il était enfant, Luiz Barsi est aujourd'hui surnommé le "Warren Buffett brésilien", en référence au célèbre magnat américain, pour son habilité exceptionnelle à investir dans le marché financier.

Selon le magazine Forbes, le "Roi des dividendes", titre de son autobiographie parue l'an dernier, a accumulé une fortune de 4 milliards de réais (environ 750 millions d'euros).

Toujours très actif, cet octogénaire souriant se dit "accro" au travail : "la roue ne peut pas s'arrêter de tourner, sinon je redeviens qui j'étais", confie-t-il à l'AFP.

Né à Sao Paulo, fils unique de descendants d'immigrants européens, il avait tout juste un an quand son père décéda. Jusqu'à ses vingt ans, il a vécu avec sa mère dans une pension populaire du quartier ouvrier de Bras.

"A chaque fois que je rentrais dans cette pension, je me disais qu'il fallait désespérément que je change de vie", a-t-il raconté dans ses mémoires.

Sans jamais négliger ses études, il a vendu des friandises au cinéma, ciré des chaussures et a été homme à tout faire dans une entreprise, avant de décrocher des diplômes de Droit, d'Economie et de Comptabilité.

- "Contrôler son égo" -

Quand Luiz Barsi a fait ses premiers placements, il y a plus d'un demi-siècle, il venait de divorcer avec sa première femme et avait quatre enfants à charge (il a eu une fille par la suite en secondes noces).

"J'avais besoin de trouver de nouvelles façons de gagner de l'argent, même si je n'en avais pas beaucoup à investir", raconte-t-il.

Actuellement, il touche environ 1 million de réais par jour (environ 190.000 euros) rien qu'avec les dividendes versés par les sociétés dont il est actionnaire, estime sa fille Louise, qui a fondé une plateforme enseignant les méthodes de son père et était également présente lors de l'entretien avec l'AFP.

Vêtu d'un simple polo rayé, il n'est pas du genre à étaler sa fortune amassée depuis le temps où les actions étaient vendues à la criée à la bourse de Sao Paulo, à la fin des années 60. Selon lui, un bon investisseur doit "contrôler son égo".

Luiz Barsi se voit comme un "petit propriétaire" de sociétés dont il est actionnaire, à contre-courant des "spéculateurs qui ont transformé la Bourse en casino".

Selon lui, la plupart des près de cinq millions de personnes qui placent de l'argent dans la Bourse de Sao Paulo ne visent que la plus-value à court-terme.

"Personne ne devient riche du jour au lendemain", résume le multimillionnaire.

Les clés de son succès ont été "la discipline" et "peu d'erreurs commises", ainsi qu'une bonne dose de patience, dit-il.

Sa méthode: former un portefeuille avec une grande quantité d'actions achetées à bas coût, dans des secteurs "pérennes" comme l'énergie ou les banques, à condition que ces sociétés reversent des dividendes.

Il déconseille les obligations à taux fixe, qu'il considère comme peu rentables, ou les cryptomonnaies, "une fantaisie".

- "Trop d'impôts" -

Cette méthode lui a permis de se sortir indemne des nombreuses périodes d'instabilité de l'économie brésilienne ces dernières décennies.

"Je ne fais jamais confiance aux gouvernements, juste au marché, c'est une des clés de mon succès", assure-t-il.
Appelé à plusieurs reprises à entrer en politique, il a toujours refusé : "J'aime le fric, pas les postes" à responsabilité.

Luiz Barsi est très critique envers les derniers gouvernements en place, y compris celui de l'ex-président d'extrême droite Jair Bolsonaro (2019-2022) pourtant bien vu des milieux d'affaires.

Il le trouve néanmoins "moins pire" que son successeur de gauche Luiz Inacio Lula da Silva, selon lui "devenu un empereur plutôt qu'un président" depuis son retour au pouvoir en janvier.

"Au Brésil, il y a trop d'impôts", soupire-t-il, ne cachant pas son inquiétude au sujet de projets de loi en débats au Parlement qui visent à taxer les "super-riches" et les entreprises off-shore, ainsi que les dividendes versés aux actionnaires.

Tout à fait, concernant la rotation.

Concernant les positions longues, très grosse différence avec toi, j'ai pris de l'hyper spéculatif (bitcoin par l'intermédiaire d'un ETF)

Le reste effectivement c'est de la rotation rapide essentiellement sur le CAC dans les 2 sens selon le côté pile ou face.

Je retire bien plus souvent de l'argent que je n'en remets pour effectivement ne pas dépasser un plafond actuel que je me suis fixé à 100.000 euros.

Salut,

Tu t'en tires toujours bien ! Chapeau !

: )

La grosse différence entre les 2 méthodes qui ont chacune des avantages et des inconvénients, c'est que :

• La tienne joue sur la vitesse de rotation du capital de départ qui peut ne pas être élevé, et qui joue sur des temps courts.

• La mienne joue sur la tendance lente de croissance des éléments (actifs nets, dividende,comptes annuels) : avec moins de rotation, il faut un capital de départ plus conséquent investi en diversifié pour que ça évolue significativement sur des temps longs.

Salut, ta méthode nécessite effectivement beaucoup de travail, donc un profil de persévérant, de gestionnaire assidu, méticuleux, acharné pour arriver au plus proche de la perfection.

merci pour l'affichage de tes résultats qui permets à chacun de se comparer avec bien sûr sa propre méthode que l'on doit chacun continuer sans relâche.

effectivement tu fais très peu de mouvement comparé avec ma méthode du pile ou face qui, déjà, en est à 389 ordres exécutés depuis le 01/01/2023.

bilan 2023 pour le moment à +42.2%

et depuis début de la méthode donc depuis 1er janvier 2022 à +86.25%

ici aussi nécessite une gestion rigoureuse de la vingtaine de bases de données en aléatoire, d'outils qui me donnent le positionnement et la décision ou non de lancer un nouveau trade quand les filtres m'en donnent le feu vert.